Rivalutazione TFR: pubblicato il coefficiente di dicembre 2025. Cosa fare

Pubblicato il 16 gennaio 2026, l’indice dei prezzi al consumo per le famiglie di operai e impiegati elaborato dall’ISTAT si attesta a quota 121,5.

Tale indice FOI andrà quindi confrontato con quello di dicembre dell’anno precedente per determinare la rivalutazione del fondo TFR al 31 dicembre 2024 in applicazione delle disposizioni di cui al quarto comma dell’art. 2120, Codice Civile, secondo cui, ogni anno, il TFR accantonato deve essere rivalutato secondo un coefficiente a base composta pari all’1,5% in misura fissa (da scaglionare su base mensile) e al 75% dell’aumento dell’indice dei prezzi al consumo per le famiglie di operai e impiegati accertato dall’ISTAT rispetto al mese di dicembre dell’anno precedente.

La rivalutazione del fondo TFR rappresenta un “costo” a carico delle aziende in quanto aumenta il montante accantonato, rivalutandolo nei termini citati. Dall’importo della rivalutazione, inoltre, i datori di lavoro dovranno procedere a trattenere l’imposta sostitutiva di cui all’art. 11, comma 3, decreto legislativo 18 febbraio 2000, n. 47.

Maturazione del TFR

Il trattamento di fine rapporto rientra tra i c.d. elementi della retribuzione differita, ovverosia tra quegli emolumenti, correlati al rapporto di lavoro subordinato, che maturano durante un determinato arco temporale e la cui erogazione è posticipata in un momento successivo.

Specificamente, il trattamento di fine rapporto matura durante tutto il corso del rapporto di lavoro per poi essere erogato alla cessazione dello stesso.

La disciplina sul trattamento di fine rapporto è contenuta nell’art. 2120, Codice Civile, e la sua misura è determinabile sommando per ciascun anno di servizio una quota pari e comunque non superiore all’importo della retribuzione dovuta per l’anno stesso, divisa per 13,5.

Fatte salve specifiche disposizioni del contratto collettivo, la retribuzione utile al calcolo del trattamento di fine rapporto comprende tutte le somme corrisposte in dipendenza del rapporto di lavoro a titolo non occasionale, ivi incluso l’eventuale equivalente delle prestazioni in natura.

Nota Bene

Vale, dunque, un principio generale di concorrenza di tutte le somme “ricorrenti”, rimanendo di converso escluse quelle corrisposte a titolo occasionale. Nel caso in cui la contrattazione collettiva escluda specificamente talune voci retributive, queste non dovranno essere computate e non concorreranno alla determinazione dell’accantonamento TFR.

Diversamente, nel caso in cui la contrattazione collettiva individui elementi retributivi specifici ai fini del computo del TFR, non è escluso che possano essere computati ulteriori emolumenti correlati alla prestazione di lavoro, anche se non riferibili a tutti i lavoratori né a tutte le prestazioni (Cass. n. 30331/2025).

Di seguito un esempio dettagliato delle quote TFR maturate:

Rivalutazione del TFR

L’art. 2120, comma 4, dispone che il trattamento di fine rapporto accantonato (c.d. fondo TFR), con esclusione della quota maturata nell’anno, è incrementato, su base composta, al 31 dicembre di ogni anno, con applicazione di un tasso costituito dall’1,5% in misura fissa (eventualmente da riproporzionare in dodicesimi per i rapporti cessati nel corso dell’anno) e dal 75% dell’aumento dell’indice dei prezzi al consumo per le famiglie di operai ed impiegati, accertato dall’ISTAT, rispetto al mese di dicembre dell’anno precedente.

Ciò sta a significare che la quota TFR imputabile annuale è composta da:

1. una quota capitale determinata sommando le retribuzioni concorrenti rapportate al divisore 13,5, come in esempio al paragrafo precedente;
2. una quota finanziaria pari alla rivalutazione del fondo TFR al 31 dicembre dell’anno precedente.

Esclusivamente sulla quota finanziaria, ai sensi dell’art. 11, comma 3, decreto legislativo 18 febbraio 2000, n. 47, come modificato dall’art.1, comma 625, legge 23 dicembre 2014, n. 190, è dovuta un’imposta sostitutiva pari al 17%, da versare in acconto entro il 16 dicembre dell’anno in corso (codice tributo 1712) e a saldo entro il 16 febbraio dell’anno successivo (codice tributo 1713).

Per la determinazione dell’acconto è utilizzabile uno dei seguenti metodi:

Per calcolare l’importo della quota finanziaria e del saldo dell’imposta sostitutiva sulla rivalutazione è necessario essere a conoscenza dell’indice ISTAT del mese di dicembre dell’anno.

Per il mese di dicembre 2025, l’indice in argomento è stato reso noto il 16 gennaio 2026, ed è fissato nel valore di 121,5, pari a un +0,2 sul mese precedente e a +1,3 rispetto allo stesso mese dell’anno precedente. 

Conseguentemente, il fondo TFR al 31 dicembre 2024 andrà rivalutato come segue:

• indice FOI dicembre 2024 = 120,2
• indice FOI dicembre 2025 = 121,5
• coefficiente di rivalutazione parte variabile (75%) = 0,811148%;
• coefficiente di rivalutazione TFR (parte fissa + parte variabile) = 2,311148%.

Coefficienti di rivalutazione anno 2025

Rivalutazione del TFR versato al Fondo di Tesoreria

Il fondo TFR deve essere rivalutato dal datore di lavoro esclusivamente nel caso in cui lo stesso sia accantonato in azienda.

Nel caso in cui il lavoratore abbia scelto un fondo di previdenza complementare, sarà esclusa, in tutto o in parte, l’applicazione del sistema di rivalutazione del trattamento di fine rapporto destinato a forme di previdenza complementare.

Nel caso in cui, invece, il datore di lavoro abbia l’obbligo di versare il TFR al Fondo di Tesoreria INPS, pur rimanendo il “costo” della rivalutazione a carico del fondo stesso, i datori di lavoro saranno chiamati a gestire tale operazione mediante specifiche evidenze sul flusso Uniemens.

In particolare, i datori di lavoro dovranno determinare la rivalutazione ai sensi dell’art. 2120, Codice Civile e calcolare sulla stessa l’imposta sostitutiva del 17%, recuperandola in sede di conguaglio con i contributi dovuti all’INPS.

L’importo dell’imposta sulla rivalutazione del TFR dovrà essere riportato nel quadro “D” del modello DM10, preceduto dal codice PF30, avente il significato di “importo imposta sostitutiva TFR Fondo di Tesoreria”, nell’elemento <CausaleRecTFR> della denuncia aziendale.